Не знаю как вам, но мне ситуация на рынке очень нравится!
Во-первых, удалось спрогнозировал коррекцию в рисковых активах на квартальной экспирации. Во-вторых, на рынке криптовалют появилось много негатива, шортов, страха и высаженных лонгистов (очень важно, чтобы после бычьего триггера было топливо для роста). В-третьих, наконец-то биток ушел со средины среднесрочного боковика к нижней границе и теперь с большинством монет можно работать (в средине боковика всегда очень сложно работать, так как это баланс и эффективность рынка... а на эффективном рынке вы и сами знаете, что стабильно зарабатывать априори невозможно, так как спрос и предложение уравновешенны).
💡 Апдейт по текущей ситуации
Среднесрочно остаюсь быком и ожидаю рост после качественного триггера (листинг спотового ETH-ETF подойдет, плюс позитивное макро в начале июля в догонку).
Краткосрочно планирую работать с лонгами на отскоке, но жду подтверждения. На графиках разметил план по битку и эфиру. Учитывая, что есть все признаки кульминации продаж в моменте и наличие лимитных покупателей на минимумах, можно попробовать проторговать текущий бычий импульс в продолжение. Но, хочу дождаться финального подтверждения в виде пробоя вверх последних уровней активности продавцов.
💰 В битке буду брать лонг на пробое вверх уровня 62100 (желательно на высоком объеме и buying pressure покупателей); чтобы точно было надежно, стопы лучше бросать под локальный минимум ниже 59000 (конечно есть вариант более мелких стопов, но с ними надо работать более активно и это требует определенного скилла в торговле импульсами); при этом цели по текущему бычьему движению вижу на 67000 - 70000.
💰 Эфир выглядел сильнее битка на коррекции и сейчас на отскоке топ локальный уровень активности продавцов 3370 уже пробит вверх, поэтому, с одной стороны, лонг уже актуален. Но, с другой стороны, сверху еще виднеется зона пересечения диагонального и горизонтального уровня 3470 (и пока не ясно как рынок на него отреагирует). Пробой 3370 станет финальным подтверждением локального разворота вверх. Поэтому я возьму часть сейчас, а по ходу движения вверх, вероятно, доберу еще часть длинной позиции. Со стопом тоже вариантов много, но самый надежный под локальный минимум 3237, при этом цели вижу на 3635 и 3900.
Дайте реакцию 👍, если такой апдейт полезен для вас
Во-первых, удалось спрогнозировал коррекцию в рисковых активах на квартальной экспирации. Во-вторых, на рынке криптовалют появилось много негатива, шортов, страха и высаженных лонгистов (очень важно, чтобы после бычьего триггера было топливо для роста). В-третьих, наконец-то биток ушел со средины среднесрочного боковика к нижней границе и теперь с большинством монет можно работать (в средине боковика всегда очень сложно работать, так как это баланс и эффективность рынка... а на эффективном рынке вы и сами знаете, что стабильно зарабатывать априори невозможно, так как спрос и предложение уравновешенны).
Среднесрочно остаюсь быком и ожидаю рост после качественного триггера (листинг спотового ETH-ETF подойдет, плюс позитивное макро в начале июля в догонку).
Краткосрочно планирую работать с лонгами на отскоке, но жду подтверждения. На графиках разметил план по битку и эфиру. Учитывая, что есть все признаки кульминации продаж в моменте и наличие лимитных покупателей на минимумах, можно попробовать проторговать текущий бычий импульс в продолжение. Но, хочу дождаться финального подтверждения в виде пробоя вверх последних уровней активности продавцов.
Дайте реакцию 👍, если такой апдейт полезен для вас
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
#жизнь_в_США
Вид из окна вагона метро в Нью-Йорке.
Настоящая свобода слова.
Склад Manhattan Mini Storage сделал рекламу с изображением двух дедушек Трампа и Байдена, которая гласит: “STORE OLD THINGS HERE, NOT THE WHITE HOUSE”, что в переводе означает, что старые вещи нужно хранить у них на складе, а не в Белом Доме.
Да, в Штатах такое возможно 😎
Вид из окна вагона метро в Нью-Йорке.
Настоящая свобода слова.
Склад Manhattan Mini Storage сделал рекламу с изображением двух дедушек Трампа и Байдена, которая гласит: “STORE OLD THINGS HERE, NOT THE WHITE HOUSE”, что в переводе означает, что старые вещи нужно хранить у них на складе, а не в Белом Доме.
Да, в Штатах такое возможно 😎
#Макро
На фондовых площадках царит позитив, так как инвесторы все больше верят в начало цикла смягчения монетарной политики ФРС в сентябре. Рынок закладывает два снижения ставки ФРС шагом 25 б.п. до конца года (первое снижение ожидается в сентябре). При этом макроданные на прошлой неделе только усилили эти ожидания:
▫️Во-первых, деловая активность (PMI) в сферах обслуживания и производства снизилась и находится ниже отметки 50, что является признаком замедления экономики.
▫️Во-вторых, данные по рынку труда также показали охлаждение (NFP за июнь хоть и были выше прогноза, но данные за май были пересмотрены в меньшую сторону, при этом безработица по итогам июня неожиданно выроста с 4.0% до 4.1%).
▫️В-третьих, в ходе своего выступления 2 июля господин Пауэлл сделал акцент на проблему с дефицитом бюджета и растущим госдолгом. Правительство США не так сильно волнует растущий госдолг, как стоимость его обслуживания. Именно по этой причине важно как можно скорее переходить к снижению ставок и, соответственно, снижению стоимости заимствования для Казначейства США.
▫️Про спреды в ставках США с другими развитыми странами, которые уже начали смягчать монетарную политику, я молчу.
Чтобы окончательно убедиться в бычьем сценарии, рынку только осталось увидеть позитивные данные по инфляции, которые будут опубликованы на этой неделе в четверг 11 июля. Ожидается, что инфляция продолжит снижаться. С одной стороны, мы увидели данные о замедлении экономической активности и охлаждении рынка труда в июне, что является дефляционным фактором. С другой стороны, в июне наблюдался рост цен на нефть и бензин, что является инфляционным фактором и вызывает небольшое беспокойство. Но, в текущей ситуации, думаю, что Министерствомагии статистики покажет нам столько необходимые позитивные данные.
Подведем черту
Пока мой прогноз и сезонный паттерн в год выборов в США точно отрабатывается. Ожидаю, что risk-on на рынках сохранится в летний период, поэтому buy the dip в акциях и индексах в ближайшие месяцы будет оставаться прибыльной стратегией. При этом бонды, металлы и валютная корзина против доллара США будут также хорошо перформить. Забавная история в том, что на первом снижении ставки в сентябре, вероятно, весь позитив этого события уже будет отыгран рынком и мы начнем погружаться в коррекцию перед выборами. В целом это полностью соответствует сезонному паттерну Election Year (прикрепленный график).
Криптовалюты сейчас живут своей жизнью, поэтому планирую написать об этом рынке в отдельном посте. Ставьте 👍, если актуально.
На фондовых площадках царит позитив, так как инвесторы все больше верят в начало цикла смягчения монетарной политики ФРС в сентябре. Рынок закладывает два снижения ставки ФРС шагом 25 б.п. до конца года (первое снижение ожидается в сентябре). При этом макроданные на прошлой неделе только усилили эти ожидания:
▫️Во-первых, деловая активность (PMI) в сферах обслуживания и производства снизилась и находится ниже отметки 50, что является признаком замедления экономики.
▫️Во-вторых, данные по рынку труда также показали охлаждение (NFP за июнь хоть и были выше прогноза, но данные за май были пересмотрены в меньшую сторону, при этом безработица по итогам июня неожиданно выроста с 4.0% до 4.1%).
▫️В-третьих, в ходе своего выступления 2 июля господин Пауэлл сделал акцент на проблему с дефицитом бюджета и растущим госдолгом. Правительство США не так сильно волнует растущий госдолг, как стоимость его обслуживания. Именно по этой причине важно как можно скорее переходить к снижению ставок и, соответственно, снижению стоимости заимствования для Казначейства США.
▫️Про спреды в ставках США с другими развитыми странами, которые уже начали смягчать монетарную политику, я молчу.
Чтобы окончательно убедиться в бычьем сценарии, рынку только осталось увидеть позитивные данные по инфляции, которые будут опубликованы на этой неделе в четверг 11 июля. Ожидается, что инфляция продолжит снижаться. С одной стороны, мы увидели данные о замедлении экономической активности и охлаждении рынка труда в июне, что является дефляционным фактором. С другой стороны, в июне наблюдался рост цен на нефть и бензин, что является инфляционным фактором и вызывает небольшое беспокойство. Но, в текущей ситуации, думаю, что Министерство
Подведем черту
Пока мой прогноз и сезонный паттерн в год выборов в США точно отрабатывается. Ожидаю, что risk-on на рынках сохранится в летний период, поэтому buy the dip в акциях и индексах в ближайшие месяцы будет оставаться прибыльной стратегией. При этом бонды, металлы и валютная корзина против доллара США будут также хорошо перформить. Забавная история в том, что на первом снижении ставки в сентябре, вероятно, весь позитив этого события уже будет отыгран рынком и мы начнем погружаться в коррекцию перед выборами. В целом это полностью соответствует сезонному паттерну Election Year (прикрепленный график).
Криптовалюты сейчас живут своей жизнью, поэтому планирую написать об этом рынке в отдельном посте. Ставьте 👍, если актуально.
Негатив на рынке раздули из того, что ранее игнорировалось - продажи BTC правительством Германии и Mt.Gox начали формировать негативный консенсус инвесторов и усиливать дисбаланс предложения на рынке. В итоге цена BTC сходила ниже 56k и обновила лоу мая на нижней границе среднесрочного боковика. Объем ликвидаций длинных позиций сравним с кейсом краха FTX, поэтому можно смело утверждать, что рынок знатно «подчистили» от ритейла.
▫️Почему это произошло?
Как ни крути, а основную поддержку спроса для «здоровья» бычьего тренда криптовалюта получает от институциональных игроков, которые оперируют огромным капиталом. Назовем их «умными деньгами». Так вот, умные деньги прекрасно понимали текущую стадию рынка и избыток предложения, вызванный негативным консенсусом и продажами Германии и Mt.Gox. Поэтому они не спешили набирать позицию и наливать свои лимитные ордера на покупку в верхней части и средине среднесрочного боковика. И это правильное и весьма логичное решение. Зачем набирать позицию под новый цикл роста в диапазоне 65k – 70k, если на рынке идут очевидные продажи и скупить битки у продавцов можно с существенным дисконтом на локальных минимумах в диапазоне 55k – 60k (ведь на их капитале это сотни миллионов дополнительной прибыли за счет дисконта). Напомню, что ликвидация лонгов – это рыночные продажи, а глядя на объемные аукционы видно, что концентрация сделок сидит именно в точке обновления лоу ниже 56k, при этом дельта имеет сильный дисбаланс бидов (рыночных продаж). Вопрос, почему после такого огромного объема рыночных продаж цена не провалилась дальше? Как вы уже поняли – умные деньги начали пользоваться дисконтом и наливать свои лимитки на покупку.
▫️Что дальше?
Главное – это удержать свои позиции и не быть «выкинутым» с рынка. Ожидаю, что новая волна бычьего забега уже не за горами, поэтому кто HODL’ит и умеет ждать будет щедро вознагражден. Потенциальных триггеров для роста в предстоящие месяцы предостаточно и как только нарисуется существенный бычий импульс, то ритейл побежит покупать, усиливая дисбаланс спроса и ликвидируя шортистов (их сейчас набилось предостаточно).
Текущую просадку стоит рассматривать как возможность, а не проблему. Поэтому если есть кэш, то стоит добирать, а если нет – то просто HODL’ить то, что уже набрано. Как видите история повторяется и уроки для инвесторов остаются неизменными - нельзя жадничать с плечами и, соответственно, давать волатильности возможность выкинуть себя с рынка. Важно помнить, что волатильность – это не враг. Для инвесторов волатильность – это возможность добрать, а для трейдеров – это основной хлеб и источник прибыли. Текущая волатильность дает прекрасные спекулятивные сделки, которые активно торгую и показываю в закрытом канале, но трейдинг и текущий торговый план - это уже тема для другого поста.
▫️Если пост зашел и вы HODL'ите, жмакните
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
#Макро
🔥Инфляция в США продолжает снижаться
US CPI (YoY):
▫️3.0% (прогноз 3.1%, пред. значение 3.3%)
US Core CPI (YoY):
▫️3.3% (прогноз 3.4%, пред. значение 3.4%)
Раздражают люди, которые говорят "А я же говорил"... Вас тоже?
Так вот, я же говорил, что МинистерствоМагии Статистики США покажет на столь необходимы позитивные данные😉 А впереди все еще остаются два прошлогодних месяца с сильным аптиком в инфляции - это август и сентябрь, где суммарно инфляция выросла на 0.9%. Когда эти цифры уйдут из 12 месячной выборки, то инфляция стремительно улетит ниже 3%. Поэтому можно уже констатировать факт, что инфляция заякорена, а Пауэлл справился с этой задачей и может переходить к своему любимому голубиному делу.
Мои прогнозы точно отрабатываются и вероятность позитивного перформанса основных рынков в летний период (согласно сезонному паттерну Election Year) существенно увеличилась. Вопрос о снижении ставки в сентябре даже не стоит... рынки начинают прайсить уже три снижения ставки ФРС в этом году. Инвесторы все больше верят, что на июльском заседании господин Пауэлл даст четкий сигнал о скором начале смягчения монетарной политики. Рынкам этого будет достаточно, чтобы выдать очередной бычий забег на этих ожиданиях.
Хочу поделиться с вами аналитикой из закрытого канала, которую опубликовал сразу после публикации данных по инфляции, где дал свое виденье ситуации в моменте по индексам, валютам, металлам, бондам и крипте. Скрины прикрепил к этому посту.
Тапните 🔥, если было полезно
🔥Инфляция в США продолжает снижаться
US CPI (YoY):
▫️3.0% (прогноз 3.1%, пред. значение 3.3%)
US Core CPI (YoY):
▫️3.3% (прогноз 3.4%, пред. значение 3.4%)
Раздражают люди, которые говорят "А я же говорил"... Вас тоже?
Так вот, я же говорил, что Министерство
Мои прогнозы точно отрабатываются и вероятность позитивного перформанса основных рынков в летний период (согласно сезонному паттерну Election Year) существенно увеличилась. Вопрос о снижении ставки в сентябре даже не стоит... рынки начинают прайсить уже три снижения ставки ФРС в этом году. Инвесторы все больше верят, что на июльском заседании господин Пауэлл даст четкий сигнал о скором начале смягчения монетарной политики. Рынкам этого будет достаточно, чтобы выдать очередной бычий забег на этих ожиданиях.
Хочу поделиться с вами аналитикой из закрытого канала, которую опубликовал сразу после публикации данных по инфляции, где дал свое виденье ситуации в моменте по индексам, валютам, металлам, бондам и крипте. Скрины прикрепил к этому посту.
Тапните 🔥, если было полезно
Рынки заговорили о возможном снижении ставки ФРС в июле. Бычий консенсус начинает усиливаться. В точности реализуется тот сценарий, о котором я постоянно говорил еще с весенней просадки индексов.
Снижения ставки в июле по-прежнему не жду. Забавно то, что это и не надо для роста рынка. Инвесторы все больше уверены в 2-3 снижениях ставки в этом году и происходит фронтран в виде активного спроса на рисковые активы. На июльском заседании достаточно того, что Пауэлл заявит, что есть нужный прогресс в борьбе с инфляцией и на следующих заседаниях на повестке дня будет смягчение монетарной политики. По сути это будет прямой сигнал о первом rate cut в сентябре. Именно под этот сценарий рынки сейчас растут и, вероятно, продолжат это делать после июльского заседания. Но, на факте снижения в сентябре весь позитив уже будет полностью отображен в ценах рисковых активов, поэтому sell the fact очень вероятен.
Обратите внимание на индикаторы ширины и здоровья американского фондового рынка, которые можно увидеть на прикрепленном графике. Появилось много сильных бычьих маркеров, которые, как правило, говорят о новом локальном цикле risk-on:
▫️Акции мелкой капитализации начали оверперформить широкий индекс
▫️AD Line (разница между растущими и падающими акциями в индексе) широкого индекса продолжает расти
▫️Количество акций в широком индексе, которые торгуются выше 50-дневных скользящих средних, начало резко расти
▫️Средневзвешенный по капитализации широкий индекс продолжил рост после затяжного боковика
▫️Growth акции с высокой бетой восстановили оверперформанс на акциями с низкой волатильностью после затяжного боковика
Как видите, быки полностью контролируют рынок, поэтому считаю, что до сентября нужно быть с ними в одной лодке и следовать текущему тренду, как бы высоко или перекуплено (по вашему мнению) индексы не находились.
Снижения ставки в июле по-прежнему не жду. Забавно то, что это и не надо для роста рынка. Инвесторы все больше уверены в 2-3 снижениях ставки в этом году и происходит фронтран в виде активного спроса на рисковые активы. На июльском заседании достаточно того, что Пауэлл заявит, что есть нужный прогресс в борьбе с инфляцией и на следующих заседаниях на повестке дня будет смягчение монетарной политики. По сути это будет прямой сигнал о первом rate cut в сентябре. Именно под этот сценарий рынки сейчас растут и, вероятно, продолжат это делать после июльского заседания. Но, на факте снижения в сентябре весь позитив уже будет полностью отображен в ценах рисковых активов, поэтому sell the fact очень вероятен.
Обратите внимание на индикаторы ширины и здоровья американского фондового рынка, которые можно увидеть на прикрепленном графике. Появилось много сильных бычьих маркеров, которые, как правило, говорят о новом локальном цикле risk-on:
▫️Акции мелкой капитализации начали оверперформить широкий индекс
▫️AD Line (разница между растущими и падающими акциями в индексе) широкого индекса продолжает расти
▫️Количество акций в широком индексе, которые торгуются выше 50-дневных скользящих средних, начало резко расти
▫️Средневзвешенный по капитализации широкий индекс продолжил рост после затяжного боковика
▫️Growth акции с высокой бетой восстановили оверперформанс на акциями с низкой волатильностью после затяжного боковика
Как видите, быки полностью контролируют рынок, поэтому считаю, что до сентября нужно быть с ними в одной лодке и следовать текущему тренду, как бы высоко или перекуплено (по вашему мнению) индексы не находились.
▫️Ожидается, что 23 июня начнут торговаться спотовые ETH-ETF и, как я ранее уже объяснял, на фоне столь сильного аппетита американских инвесторов к риску притоки в крипто ETF будут превышать ожидания. В результате котировки на крипто рынке могут разогнать очень высоко.
▫️Кстати, вы обратили внимание, что даже продажи Mt.Gox уже не оказывают особого негативного эффекта на цены? На сегодняшних продажах биток после сильного роста откатил всего на 3%, при том, что буквально пару недель назад на этом FUD отлетал на десятки процентов. Получается, что негативные маркеры уже в цене и игнорируются рынком, а позитивные триггеры только начинают закладываться в цены. Именно так, обычно, и начинаются сильные бычьи тренды.
▫️Обратите внимание, на прикрепленный кластерный чарт. В консолидации снизу явное наличие лимитных покупателей и разгрузки продавцов. При этом, после выхода цены из консолидации вверх каждый бычий импульс на дисбалансе офферов находит продолжение и разгоняет котировки выше. Это признак того, что рынок контролируют покупатели, а продавцы не оказывают достаточного сопротивления. Я, конечно, не исключаю локальных откатов или проторговок, но ожидаю, что ниже ключевой поддержки в зоне 59k котировки нырять не должны (если это произойдет, то отменится локальный бычий моментум и соответственно текущий лонг трейд). Думаю, что вскоре увидим цену выше 70k.
▫️В эфире и альтах потенциальные профиты еще вкуснее, но это уже тема для другого поста. Жмакните 🐳, если нужна аналитика по альтам.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Сейчас важно понимать, что глобальный аппетит инвесторов к риску заметно усилился, так как центральные банки переходят к стимулирующей монетарной политике, снижая ставку, и ФРС вот-вот к ним присоединится. В этих условиях деньги становятся дешевле и на финансовые рынки идет все больше ликвидности. Глобальный аппетит инвесторов к риску очень важен для крипто рынка, так как от этого зависят не только денежные потоки в спотовые ETF, но и спрос на покупку монет на DEX и CEX. Как ни крути, а дисбаланс спроса покупателей является основой бычьего тренда. В текущих условиях листинг спот ETH-ETF выглядит идеально, так как инвесторы с большим удовольствием перекладываются рисковые активы (к примеру, в US Small Cap, которые кстати имеют самую сильную корреляцию с криптой). Поэтому денежные потоки в спотовые ETH-ETF, с высокой вероятностью, будут бить ожидания и усиливать дисбаланс спроса на рынке, что неминуемо приведет к разгону котировок. А как котировки умеют разгоняться на крипто рынке мы все прекрасно знаем.
Многие качественные альты существенно просели с марта месяца, когда случился неожиданный аптик инфляции и шифт в ожиданиях по снижению ставки ФРС с июня на конец года (рынок настолько нервничал, что были разговоры даже о том, что ставку в этом году и вовсе не понизят). Может быть совпадение, но именно в этот период на рынке появился FUD о том, что вероятность одобрения спот ETH-ETF минимальна, так как SEC классифицирует эфир как ценную бумагу. В результате, большинство качественных и фундаментально сильных альтов просто втоптали в пол (просадка доходила до 60% - 70%), а объемы ликвидаций лонгов на последних добоях вниз были сопоставимы с периодом краха FTX. Рынок альтов впитал в себя всевозможный негатив и находится на крайне недооцененных оценках стоимости. Поэтому покупки качественных альтов по текущим ценам выглядят разумно и их потенциальная прибыль на предстоящем цикле роста значительно превышает потенциал бенчмарка (как в процентах, так и по шарпу).
Стоит фокусироваться на трендовых историях, которые имеют поддержку как институционалов, так и комьюнити. Не стоит забывать, что сейчас уже сформировался сильный тренд на токенизацию (который продвигает сам Blackrock), поэтому RWA проекты должны себя хорошо чувствовать на длинном забеге (к примеру, это link, ondo, pendle и тп). Также хайповый тренд ИИ пока не заглох и, вероятно, эта индустрия и дальше будет как магнит притягивать инвесторов (тут можно глянуть fet и подобных). Что касается хайпа, то невозможно стороной обойти и мем коины, которые на цикле роста покажут еще не один прострел вверх (pepe во главе), при этом хайп на мемы - это буст для sol и near (при этом, спрос на sol разгоняется на вере рынка в одобрение спотового SOL-ETF, хотя я не представляю как SEC может это одобрить без ликвидного рынка деривативов в США на этот актив). Ну и конечно во главе альт сезона будет сам eth (в связи с чем можно ждать забег в layer2, к примеру, op и arb; а еще хорошо смотрится ens, который поддерживает сам Бутерин).
В целом я прошелся только по верхам, так как на рынке сейчас очень много интересных проектов, которые готовы дать не один икс. DYOR. Чарты указанных монет и токенов с разметкой прикрепил к этому посту. Если было полезно, жмакните 👍
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM